Diferencia entre acciones de valor y acciones de crecimiento

Los inversores están impulsados ​​a comprar acciones por cualquiera de estas dos razones; Uno cree que el precio de las acciones aumentará significativamente les permitirá vender con ganancias. Dos están más interesados ​​en recolectar dividendos pagados. Cualquiera sea la razón, es importante tener en cuenta que hay más de una forma de obtener ganancias en los mercados de valores.

Aún más crucial es comprender los riesgos potenciales y los enfoques para tomar en la toma de decisiones de inversión.  En este breve blog informativo, discutiremos las acciones de crecimiento y valor. Preste atención, necesitará esta información para construir su cartera de manera eficiente.

¿Qué son las existencias de valor??

Los inversores de acciones piensan en estas acciones como gangas. A menudo se describen como aquellas acciones que han sido víctimas de las fuerzas del mercado y terminó infravaloradas, el inversor llega a comprarlo antes de que aumente el precio. Se identifican utilizando ciertas medidas y características. Aquí están los criterios utilizados:

• Tasa de ganacias sobre precio. La relación de ganancias de los precios debe caer en el 10% inferior de la lista de empresas dentro de la industria.
• Relación de crecimiento de ganancias de precios. Esto se calcula por. El monto debe ser> 1 indicando que el precio está subvalorado.
• Relación de deuda de capital. La equidad debe ser el doble de la deuda
• Activos actuales vs. Pasivo circulante. Los activos deben ser el doble de los pasivos corrientes.
• Precio de la acción. El precio por acción debe estar en el valor en libros tangible o más bajo.

¿Qué son las existencias de crecimiento??

Las existencias de crecimiento se identifican por sus características comunes. Ciertos indicadores se utilizan para diferenciar entre acciones de crecimiento y acciones de valor. Los siguientes criterios se usan para clasificarlos:

• Tasa de crecimiento histórica y proyectada. Los datos históricos de las pequeñas empresas deben indicar una tasa de crecimiento promedio del 10% en los últimos cinco años. Para las empresas más grandes, una tasa de crecimiento del 5 -7% es el criterio utilizado para que las acciones caigan en esta categoría. La tasa es más baja para las empresas más grandes, ya que no pueden crecer al mismo ritmo que las más pequeñas lo harían.
• Rentabilidad sobre recursos propios. El segundo criterio utilizado es la tasa de rendimiento. Se realiza una comparación de la tasa de rendimiento de la compañía con otros competidores en los últimos cinco años. La empresa sujeta debe estar dentro de la tasa de rendimiento promedio de la industria si no supera.
• Ganancias por acción. La compañía debería traducir las ventas a ganancias. Los márgenes de ganancia antes de impuestos deben superar el promedio de la industria en los últimos cinco años. Otro factor a considerar aquí es que la administración es controlar los costos.
• Precio de acciones proyectadas. ¿Cuál es la estimación futura del precio de las acciones?? ¿Se puede duplicar en cinco años?? La posición del mercado de una empresa y futuros analistas de asistencia a la posición futura para determinar si una acción es un crecimiento o valor en la naturaleza.

La mayoría de las empresas en crecimiento se encuentran en la industria de la tecnología, la energía alternativa o la biotecnología. Casi siempre son empresas que son nuevas y ofrecen productos innovadores que se espera que sacudan la industria.

Los criterios anteriores forman el punto de referencia para probar la naturaleza de un stock. Sin embargo, en ciertos casos, la acción puede no cumplir con todos los requisitos anteriores que no deberían descalificarlo por completo de la categoría. Es posible que una compañía no tenga las proyecciones de acciones de cinco años dentro de la categoría de crecimiento, pero si posee una participación de mercado significativa dentro de una industria en rápido crecimiento, entonces probablemente pertenece aquí.

Diferencias entre el stock de crecimiento y el valor de valor

Riesgo involucrado en acciones de crecimiento vs valor de valor

Las acciones de crecimiento son mucho más riesgosas que las acciones de valor. Esto se debe a que son acciones de rápido crecimiento principalmente dentro de nuevas empresas cuyo futuro puede ser difícil de determinar.

Precio de acciones proyectado de acciones y acciones de valor

En acciones de crecimiento se determina una estimación futura para clasificar las acciones. Se debe estimar que el precio sea muy alto y al menos debería duplicarse en los próximos cinco años. En el valor de valor El precio actual de la acción se utiliza para clasificar la acción. Debe ser más bajo que el valor en libros.

Relación de crecimiento de precio / ganancias para acciones de crecimiento y valor de valor

En acciones de crecimiento, la relación precio / ganancias debe superar el promedio de la industria. En existencias de valor La relación debe ser menor que una, lo que indica que el stock tiene un precio.

Edad de los datos utilizados en stock de crecimiento y valor de valor

En acciones de crecimiento, las estimaciones futuras se usan más para clasificar las acciones. En el crecimiento se utilizan datos de existencias de la situación actual.

Valor de stock de crecimiento y valor de valor

Las acciones de valor están subvaloradas en precio, mientras que las acciones de crecimiento están sobrevaloradas con una rápida tasa de crecimiento.

Precio de acciones de crecimiento y valor de valor

El precio de las acciones de crecimiento es más alto que el de las acciones de valor en comparación con el monto de las ventas o las ganancias.

Tipo de empresa

La mayoría de las empresas con crecimiento y de menor tamaño. Las acciones de valor son principalmente de compañías más grandes que han existido durante varios años.

Valor vs. Acciones de crecimiento: tabla de comparación)

Resumen de acciones de crecimiento y valor de valor

El valor y las acciones de crecimiento son las dos formas de clasificar los tipos de acciones, sin embargo, no son el único medio para.

Se utilizan tanto las existencias de crecimiento como las existencias de valor creando una cartera bien diversificada.

Ambas acciones tienen riesgo dentro de ellos, lo que difiere en función de la industria y los factores económicos. Las acciones de crecimiento son menos sensibles a las condiciones económicas.

El ingreso potencial de la tasa de crecimiento es mucho mayor que el valor y también lo es el potencial de pérdida.